مفهوم: حد ضرر (Stop Loss) سطحی از قیمت است که از پیش تعیین می‌کنید تا در صورت رسیدن قیمت به آن، معامله به‌صورت خودکار بسته شود و از ادامهٔ ضرر جلوگیری شود. این سطح باید پیش از ورود به معامله مشخص شود، نه در حین نگرانی از ضرر.
چرا مهم است: بدون حد ضرر، یک معامله اشتباه می‌تواند بخش بزرگی از سرمایه را از بین ببرد و تصمیم‌گیری را به جای تحلیل، به دست احساسات بسپارد. حد ضرر، ریسک هر معامله را از پیش محدود و قابل‌پیش‌بینی می‌کند و اجازه می‌دهد با آرامش بیشتری در بازار بمانید.
نحوه استفاده: حد ضرر را بر اساس ساختار قیمتی تعیین کنید، نه بر اساس یک عدد دلخواه. معمولاً آن را کمی پایین‌تر از نزدیک‌ترین سطح حمایت معتبر (در معاملات خرید) یا کمی بالاتر از نزدیک‌ترین سطح مقاومت معتبر (در معاملات فروش) قرار می‌دهند، به‌گونه‌ای که نوسانات عادی و بی‌اهمیت بازار آن را فعال نکند. سپس با توجه به فاصلهٔ قیمتی حد ضرر تا نقطهٔ ورود، حجم معامله را تنظیم کنید تا میزان ریسک با سطح تحمل شما هم‌خوانی داشته باشد؛ نه برعکس.
مثال: فرض کنید می‌خواهید سهمی را در نزدیکی یک سطح حمایت قوی بخرید. به‌جای اینکه حد ضرر را درست زیر قیمت ورود بگذارید، آن را کمی پایین‌تر از همان سطح حمایت قرار می‌دهید؛ جایی که اگر قیمت واقعاً آن سطح را از دست بدهد، تحلیل اولیه دیگر معتبر نیست. سپس حجم خرید را طوری محاسبه می‌کنید که اگر قیمت به حد ضرر برسد، زیان وارده در چارچوب ریسک مجاز شما باقی بماند.
این خبر ترجمه و بازنویسی گزارشی از tradeyar با عنوان اصلی «نکتهٔ امروز: چگونه حد ضرر را درست تنظیم کنیم» است. تحلیل و جمع‌بندی فارسی از تریدیار است.