مفهوم: حد ضرر (Stop Loss) سطحی از قیمت است که پیش از ورود به معامله تعیین می‌کنید تا اگر بازار برخلاف تحلیل شما حرکت کرد، معامله به‌طور خودکار بسته شود و از زیان بیشتر جلوگیری شود. این سطح باید بر اساس تحلیل تکنیکال یا ساختار بازار انتخاب شود، نه بر اساس میزان ضرری که فرد حاضر است بپذیرد.
چرا مهم است: بدون حد ضرر مشخص، معامله‌گر تحت تأثیر احساساتی مثل امید به برگشت بازار یا ترس از پذیرش ضرر قرار می‌گیرد و معمولاً معاملهٔ زیان‌ده را نگه می‌دارد تا زیان بزرگ‌تر شود. حد ضرر، ریسک هر معامله را از پیش محدود و قابل‌پیش‌بینی می‌کند و باعث می‌شود سرمایه در بلندمدت حفظ شود، حتی اگر همهٔ معاملات برنده نباشند.
نحوه استفاده: حد ضرر را بر اساس ساختار قیمت تنظیم کنید، نه بر اساس عدد دلخواه. برای معاملات خرید، آن را کمی پایین‌تر از یک سطح حمایت معتبر قرار دهید؛ برای معاملات فروش، کمی بالاتر از یک سطح مقاومت معتبر. جایی که اگر قیمت به آن برسد، فرض اصلی تحلیل شما نقض شده است. همچنین پیش از ورود، با توجه به فاصلهٔ قیمت ورود تا حد ضرر، حجم معامله را متناسب با ریسک قابل‌قبولتان تنظیم کنید، نه برعکس.
مثال: فرض کنید در یک روند صعودی، قیمت به یک سطح حمایت معتبر واکنش نشان داده و دوباره شروع به رشد کرده است. معامله‌گر در همان ناحیهٔ واکنش وارد معامله خرید می‌شود و حد ضرر را کمی زیر همان سطح حمایت قرار می‌دهد. اگر قیمت آن سطح را بشکند، یعنی فرض «ادامهٔ روند صعودی» دیگر معتبر نیست و خروج به‌موقع، از زیان بزرگ‌تر جلوگیری می‌کند.
این خبر ترجمه و بازنویسی گزارشی از tradeyar با عنوان اصلی «نکتهٔ امروز: چگونه Stop Loss را درست تنظیم کنیم» است. تحلیل و جمع‌بندی فارسی از تریدیار است.